Month: December 2020

2020 biterken

2020’de bir çok olay yaşadık. Kasım Süleymani’nin öldürülmesi ile güç kazanan petrol fiyatları, Covid’le düştü. Sonra Singapur’da çok önemli ticaret şirketlerinden Leong’un çöküşünü gördük. Negatif petrol fiyatlarının sebebini net olarak bilmiyoruz ama Londra merkezli Vega’nın olduğu düşünülüyor. Hidrojeni çok konuştuk, Tesla’yı, pilleri, rüzgar ve güneşin zaferini.

2021’de bizi ne bekliyor? Şu anda gördüğümüz traderlar daha fazla tarımsal ve emisyon kağıtlarına yüklenmiş durumda. Çin ve Hindistan bize bir 2005-2008 yaşatabilir yani emtia fiyatlarında hızlı artışlar.ABD’de Biden’ın seçilmesi çevresel ve iklim değişikliği konularına öncelik getirebilir. Petrol fiyatları, dün Daniel Yergin’in WSJ’deki makalesindeki gibi virüs vadisi 40-50$/v’den çıkabilecek mi? İran’la anlaşma olur veya ABD’de üretim düşerse durum değişir.

Fakat fosil yakıtların fiyatını arttırıcı her etki dünyanın enerji dönüşümünü hızlandırır. 2021’de bir çok istatistikte yıldan yıla rakamlarda baz etkisinden dolayı ilginç rakamlar göreceğiz. Kömür tüketimi arttı vs gibi. O yüzden bir süre baz yılımız 2019 olmak zorunda kalacak.

Özetler

Dallas Fed petrol ve gaz aktivitesi 4.çeyrek sonuçları dün açıklandı. Teksastaki petrol üreticilerinin nabzını tutan ankete göre 3 çeyrektir azalan petrol üretimi kararlı seviyede. İş aktivitesi de -%6.6’dan +%18.5’e çıktı.

2020’deki 10 önemli haber. Enerjinin S&P500’deki payı%16’dan %2’ye düştü. Yenilenebilir yatırımları petrol ve gazdan daha çok kazandırıyor. Mevcut elektrik ve hibrit araçlar 1 mv/g talebi engelliyor. BP petrolün sonunu işaret etti. ABD emisyonları %9.2 düştü. 1960’dan beri ilk defa, hanelerin elektrik harcamaları benzinden faza oldu.

2019’da küresel ısının sadece %11’i yenilenebilir. Isı ise dünyadaki CO2 emisyonlarının %40’ı.

Batı yarım küre sıcak bir yaz geçirirken, Çin tarafından normalden soğuk bir dönem yaşanması bekleniyor. 2013 Aralık’ından bu yana La Nina sebebiyle en soğuk Aralık olmuştu. Kömür ve LNG fiyatları bir süre yüksek seyredebilir.

Soya fasulye fiyatları ve Şangay kompozit de yükselişte.Şangay endeksi Şubat 2018’den beri en yüksek seviyede.

New York’da 2020 orta değer olarak karbon dioksit fiyatı 125$/ton belirlenmiş. Tabii bunlar etki analizleri için

Goldman Sachs’a göre Çin’de çelik üretiminib artışa devam etmesi bekleniyor.

2020’deki 10 elektrik kamusalı trendi.

ABD’de LNG dalgası hızlanıyor. Asya’da spot fiyatlar arttıkça, ABD ihracatı hem de yeni proje onaylarının hızlanması bekleniyor. JKM fiyatları 28 Nisan’dan bu yana 7 kat arttı. ABD feedgas rekor olan 11.58 bcf/gün e yakın.

Biden iktidarı, mevcut federal arazilerdeki(kara ve deniz) arama izinlerini yarıya düşürecek. Bu da 1.1 mv/g ve 3.7 bcf/gün gaz üretiminin 2025 yılında risk altında olması demek

Çin’in Yunanistan enerji sektörü ile ilişkisi sadece Piraeus limanı değil. Yunanistan 2028’de kömürden çıkıyor. İki ülke arasında 2006’da stratejik işbirliği imzalanmıştı. Çinli şirket Girit’te CSP (odaklamalı güneş) projesi imzaladı. Yunan iletim şirketinin %24’ü de Çin’in devlet şirketinin.

Asya’da 2021 yılı için: Asya’da karbon sıfır hedefleri Japonya ve Kore 2050, Çin 2060, bölgede şirketleri hızlandıracak. Toyota seneye katı hal pilini tanıtacak. Japonya ‘da yenilenebilirin enerji karışımındaki oranını 2030’da %40’a çıkaracak bir öneri verdi. Korede de K-New Deal 145 milyar $ yeşil ve dijital yatırımlar.

Pakistanın Şubat’ta LNG tekliflerinde Brent’in yüzdesi olarak %23 ile %20 arasında teklifler gelmiş. 10-9$/mmbtu. 15 Şubat kargoları, 23 Şubat’tan daha pahalı

AB’de emisyon fiyatları 33.4€/ton ile rekor kırdı. TTF fiyatları, soğuklar ile kontrat %35 arttı. Morgan Stanley’e göre 2025’te fiyatlar iki misline çıkarak 76€/ton’a çıkabilir.

Kömürden çıkışı hızlandırmak isimli makale.

2020’yi en iyi özetleyen enerji grafiği IEA’den:

2021 ve ötesine petrol fiyat tahmini – CEBR raporundan:

Trump sonunda temiz enerji ve fosil yakıtlara da teşvik içeren paketi dün imzaladı. Doğalgaz fiyatları son 3 işlem gününde %16 düştü, sebep ılık havalar.

Asya’da ve dünyada LNG fiyatlarının artışı ile ABD’den doğalgaz ihracatı artmaya başladı. Geçtiğimiz ay Cheniere energy’nin hisseleri ortalamanın üstünde artmış. EIA’ya göre ABD LNG ihracatı 2021’de %30 artması bekleniyor. Haziran sonu Louisiana’da Venture Global da LNG terminalini açıyor.

Çin Kasım’da yıldan yıla %21 artış ile 268 milyon$’lık mal ihraç etmiş. 700 gemisi olan Maersk’in sene başında diplerde dolaşan hisseleri hızla artmış. Ülkeler tekrar stoklamaya başlıyor ama tedarik zinciri ve taşımacılıkta Covid engelleri devam ediyor. Şangay’dan Rotterdam’a bir container 6500$’a gidiyormuş. Ve tüm bunlar da dizel talebi olarak kendini gösteriyor.

Suudi Arabistan Enerji Bakanı Prens Abdulaziz, 4 yeni petrol ve gaz sahası keşfettiklerini açıkladı.

Irak, İran’a borcunu ödemediği için, İran gazındaki kesintilerle uğraşıyor. Ülkede elektrik kesintileri olabilir. İran 50 milyon m3 gaz ihracını 2 hafta önce 5 milyon m3’e düşürmüştü. Dün de 3 milyon m3’e düşüreceğini ilan etmiş. Irak 6500 MW elektrik kaybetmiş, kış piki de 19000 MW.

Petrol Ekimden beri yeni coronavirüs mutasyon endişeleri ile ilk defa haftalık düşüşte. Ocak’ın ilk haftası sallantıda demişler. Trump bu arada Bağdat’taki elçiliğe saldırıdan İran’ı sorumlu tutuyor.

Çin’de elektrik kesintileri devam ediyor. Guangdong’da donan hatlar ve ekipmanlar, Zhejiang’da yerel hükümet hedefleri için kömür santralleri kapatıldı, Hunan ve Jiangxi’de talep %18 arttı. Sorunun arkasında ise Avustralya kömürüne ambargo var.

Alman araba üreticisi Bosch’un süpervizör kurul başkanı AB’yi “elektrikli arabaların önceliklendirilmesi iklime zararlı” demiş. Piller kömür yoğun Asya’da üretiliyor. Bosch elektrikli arabaları daha önce de hor görmeye çalışmıştı.

Enerji dönüşümünde bir Powerpoint sunumlar bir de gerçekler var. FT’ye göre bir çok kritik materyalin yeteri kadar yeryüzüne çıkarılması zaman alacak ve düşen tenörler de önemli bir sorun.

Almanya‘da yeni şebeke yönetmeliğine göre, dağıtım şirketleri pik zamanlarda 3.7kW üstü, elektrikli araba şarj, ısı pompaları ve depolamaların tüketimini düşürebilecek. Elektriğinin azaltılmasını istemeyenler ek bir şebeke bedeli ile bundan çıkabilecekler ki bu da normalin 5 misliymiş.

Demir cevheri 9 yılın zirvesinde 170$/ton’un üzerini gördü. 2015’de Brezilya’da Fundao atık barajının yıkılması sonucu 19 kişi ölmüştü. Bu olay sonrası BHP ve Vale Samarco’daki cevher üretimini durdurmuştu, şimdi yeniden başlıyorlar. Vale dünyanın en büyük demir cevheri üreticisi

Asya’da 5 yıl önce planlanan 125 GW’ın %80i yapılamıyor. Sorun sadece çevresel politikalar değil, Asya’nın büyük bankaları da kredi vermiyor, Çin’de yavaş yavaş çekimser

Tesla‘nın Almanya gigafabrikası- şimdi de kum kertenkelesi sebebi ile durdu. Mahkeme ağaç kesimini durdurdu. Gelecek yaz açılması beklenen fabrikanın 500,000 araç üretmesi bekleniyor. “Ağır bürokratik süreçler ve yüksek düzenleyici belirsizlik Almanya’da yatırım projeleri yapmayı maliyetli ve zaman alıcı yapıyor”